CPTS11 reportou resultado de R$ 30,509 milhões em setembro de 2024, acima dos R$ 27,782 milhões de agosto, marcando o melhor desempenho em 14 meses.
Com receita total de R$ 44,761 milhões e despesas de R$ 14,252 milhões, o fundo distribuiu R$ 29,57 milhões em proventos, equivalentes a R$ 0,09 por cota. Esse avanço reforça a atratividade do portfólio e a disciplina na alocação, fatores que sustentam a performance do fundo.
A carteira do fundo imobiliário CPTS11 segue diversificada entre CRIs e FIIs, com foco na preservação de capital e geração de renda.
No crédito, são 16 CRIs que representam 31,7% do portfólio, todos atrelados ao IPCA, com taxa média de IPCA + 8,34%. Essa estrutura protege o investidor contra a inflação e mantém o carrego robusto ao longo do tempo.
Nos fundos listados, o CPTS11 detém 91 FIIs, equivalentes a 63,2% dos ativos. Desse total, 82,2% estão em fundos de tijolo e 17,8% em fundos de papel, o que equilibra renda recorrente com oportunidade de ganhos táticos. A alocação setorial e a gestão ativa permitem capturar prêmios de risco em ciclos distintos, com liquidez adequada.
Movimentações relevantes reforçaram o resultado no período. O CPSH11, veículo de shopping centers da Capitânia, concluiu a venda de ativos como Rio Design Leblon, Catarina Fashion Outlet e Shopping Cidade Jardim em outubro, gerando TIR de 22,52% ao ano. Esse retorno superou IFIX (6,21% a.a.), IMA-B (5,24% a.a.) e CDI (13,45% a.a.), impulsionando a percepção de valor.
Como desdobramento, o CPSH11 distribuirá R$ 53,5 milhões ao longo de 24 meses, refletindo monetização disciplinada de ganhos.
Além disso, adquiriu 4,81% do Internacional Shopping Guarulhos, com Cap Rate estimado de 8,20%, reforçando a exposição a ativos dominantes. O CPTS11 possui 9,7% das cotas do CPSH11, o que amplifica o impacto positivo no portfólio.
O CPUR11 formalizou a compra de cinco imóveis por R$ 141,4 milhões, quatro locados às Lojas Marisa e um à C&A, contribuindo para contratos atípicos e receitas previsíveis.
No agregado, as decisões de alocação, o carrego indexado ao IPCA e as vendas bem-sucedidas suportam a continuidade do desempenho do CPTS11.
